Кэш-фло от финансовой деятельности |
80 000
|
40 000 |
-8 000 |
-16 319 |
-16 581 |
-16 192 |
-15 804 |
-15 415 |
-15 026 |
-14 637 |
-14 248 |
-12 444 |
Баланс наличности на начало периода |
12 000
|
21 648 |
14 039 |
16 261 |
14 225 |
23 806 |
21 021 |
25 797 |
31 102 |
22 537 |
35 518 |
43 086 |
| Баланс наличности на конец периода |
21 648
|
14 039 |
16 261 |
14 225 |
23 806 |
21 021 |
25 797 |
31 102 |
22 537 |
35 518 |
43 086 |
51 379 |
График окупаемости (NPV), руб.
Баланс наличности, руб.
Зарплата персонала, руб.
Объем продаж и валовая прибыль, руб.
Приложение 2
Требования к бизнес-плану и рекомендации по его составлению
Общие положения
Настоящие требования подготовлены ФФПМП с целью помочь объектам малого предпринимательства при обращении за финансированием. Хотя в России каждый активный участник инвестиционного процесса имеет собственный опыт подготовки и использования соответствующих документов, состояние разработки методического обеспечения нельзя признать удовлетворительным, в особенности, что касается субъектов малого предпринимательства.
Никоим образом не умаляя достоинств уже имеющихся систем документационного и программного обеспечения инвестиционной деятельности, ФФПМП начинает выпуск серии методических материалов, обобщающих уже накопленный в стране опыт применительно к малому бизнесу.
В каждом проекте есть свои элементы риска производственного, сбытового, финансового или правового. ФФПМП должен оценить потенциальные риски до принятия обязательств о выделении средств на проект, а также понять, каким образом можно смягчить и/или поделить эти риски с другими заинтересованными сторонами.
Бизнес-план является как инструментом для привлечения инвестиций, так и основой внутрифирменного планирования. Последовательность составления и принципы детализации бизнес-плана для разных компаний и проектов не совпадают. При составлении бизнес-плана необходимо учитывать, что это всегда итерационный процесс, подразумевающий внесение изменений на основе вновь полученной информации и применения различных сценариев. В то же время существует внутренняя логика структуры бизнес-плана и общепризнанные принципы его разработки.
Рекомендуемая структура бизнес-плана с краткими рекомендациями по его разработке приведена ниже. Предлагаемая схема составления бизнес-плана не является обязательной. ФФПМП будет рассматривать бизнес-планы написанные и в другой форме (при условии освещения всех ключевых вопросов). Форма представления бизнес-плана в большой степени будет зависеть от тех вопросов, которые являются наиболее значимыми для предприятия и необходимости привлечения средств иностранных компаний, фондов и др. кредиторов. В последнем случае от бизнес-плана требуется соответствие общепринятым в международной деловой практике требованиям.
Следуя требованиям сценарного подхода имеет смысл разработать несколько альтернативных прогнозов изменения значения исходных данных, соответствующих пессимистичному и оптимистичному вариантам развития проекта.
В целях единства экономических подходов к составлению, оценке и контролю за бизнес-планом, а также для обеспечения возможности компьютерной обработки, ключевая информация бизнес-плана должна быть представлена в виде, соответствующем указанному в Приложении 1.
СТРУКТУРА БИЗНЕС-ПЛАНА
1. ОБЗОРНЫЙ РАЗДЕЛ (РЕЗЮМЕ )
2. ОПИСАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
3. ОПИСАНИЕ ПРОДУКЦИИ ( УСЛУГ )
4. АНАЛИЗ РЫНКА
5. ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЛАН
6. ПЛАН СБЫТА
7. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
8. АНАЛИЗ ЧУВСТВИТЕЛЬНОСТИ ПРОЕКТА
9. ЭКОЛОГИЧЕСКАЯ И НОРМАТИВНАЯ ИНФОРМАЦИЯ
ПРИЛОЖЕНИЯ
1.ОБЗОРНЫЙ РАЗДЕЛ ( РЕЗЮМЕ )
Резюме представляет собой краткий обзор бизнес-плана. Резюме должно включать следующую информацию:
-наименование проекта;
-Характеристика организации, обращающейся за предоставлением средств:
. наименование
. организационно-правовая форма
. форма собственности
. среднесписочная численность
. уставной фонд
. оборот за последний год
. точный почтовый адрес, телефон
. банковские реквизиты (в т.ч. рублевый, валютный, депозитный счета )
. фамилия, имя, отчество, возраст и квалификация руководителя проекта.
-описание проекта, особо выделив, идет ли речь о начале работы “с нуля” или о расширении существующего дела;
-описание предприятия, его специфических черт, основные этапы в его развитии;
-краткие сведения о квалификации управленческого персонала, какими особенностями, применительно к настоящему проекту, обладает управленческий персонал, каковы доли участия управленческого персонала в капитале предприятия;
-описание ситуации на рынке (отечественном и зарубежном) и в отрасли;
-преимущество продукции или услуг предприятия, собственные ресурсы компании и ее текущее состояние;
-долгосрочные и краткосрочные цели проекта, какого роста можно ожидать, какие доходы предполагается получить, за какой период времени;
-тактический план, краткое изложение того, как будут достигаться поставленные цели;
-степень согласования проекта с федеральными, региональными и отраслевыми приоритетами;
-потребность в инвестициях , направления их использования, предполагаемые источники финансирования, как они будут возвращаться (погашаться) инвесторам;
-если заявитель является физическим лицом, то ФФПМП должен знать, каким имуществом он владеет;
-наличие лицензий, сертификатов, разрешений и т. д.;
-ключевые экономические показатели эффективности проекта;
-возможные риски и система страховок.
В случае необходимости ( возможности ) привлечения иностранных инвесторов резюме составляется как на русском, так и на английском языках. В резюме также отражается степень конфиденциальности изложенной в бизнес-плане информации.
2. ОПИСАНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
В этом разделе необходимо охарактеризовать предприятие, обратив внимание на его отличия от других компаний, присутствующих на рынке:
-цели и задачи на ближайший период и на перспективу;
-перечень основных владельцев, роль каждого из них в основании и деятельности предприятия;
-события, повлиявшие на развитие предприятия;
-финансирование предприятия в прошлом и в настоящее время;
-организационная структура и кадровый состав;
-тенденции в сбыте продукции (услуг) в ближайшее время и в перспективе;
-основные достижения предприятия;
-показатели финансовой эффективности предприятия за последние три года;
-каковы преимущества предприятия;
-какие потребности заказчиков обеспечивает предприятие;
-объем рынка продукции или услуг, предоставляемых предприятием;
-какова доля предприятия на рынке и каковы тенденции;
-каковы возможности рекламы;
-сезонность;
-как увеличить долю предприятия на рынке;
-используемые ноу-хау;
-территориальное расположение клиентов;
-основные конкуренты и их сильные стороны;
-уровень технологии;
- анализ издержек;
-с какими проблемами сталкивается предприятие;
-анализ сильных и слабых сторон предприятия ( качество продукции и услуг,. возможности сбыта, уровень производственных издержек, квалификация, опыт персонала, уровень технологии, условия поставок материалов или комплектующих, уровень менеджмента );
-географическое положение предприятия;
-ближайшие транспортные магистрали.
3.ОПИСАНИЕ ПРОДУКЦИИ ( УСЛУГ )
В этом разделе приводится подробная характеристика производимой предприятием продукции или услуг, производится сравнение ее с продукцией конкурентов, анализируются планы развития производства.
Характеристика продукции:
-функциональное назначение продукции. для каких целей она предназначена;
-примеры использования продукции;
-стоимость в зависимости от объемов производства;
-технологичность;
-универсальность;
-соответствие продукции принятым стандартам;
-на какой стадии находится продукт в настоящее время (идея, рабочий проект, опытный образец , серийное производство и т. п.);
-требования к контролю качества;
-требования к подготовке пользователей;
-требования к гарантийному и послегарантийному обслуживанию;
-имеются ли возможности для дальнейшего развития продукта;
-патентно-лицензионная защита.
Анализ продукции конкурентов, имеющейся на рынке:
-описание функциональных и потребительских свойств конкурирующих продуктов;
-почему продукты конкурентов пользуются определенным спросом;
-принципы ценообразования конкурентов;
-способы стимулирования сбыта, используемые конкурентами;
Исследования и разработки:
-цели и описание планируемых НИОКР;
-существующие технологические риски;
-технологическое состояние конкурентов, возможность их технологических достижений влиять или повлиять в будущем на деятельность предприятия;
-описание концепции развития продукта следующих поколений.
Финансирование:
-принятая концепция ценообразования;
-оптимальные размеры заказов и формы оплаты;
-условия приобретения сырья, материалов и комплектующих;
-уровень запасов;
-производственная кооперация.
4.АНАЛИЗ РЫНКА
В этом разделе должно быть показано, что продукция или услуги имеют рынок сбыта, а также возможность предприятия добиться успеха на этом рынке; необходимо показать затраты в связи с выходом на рынок и возможные риски.
Характеристика рынка:
-размеры рынка(регион, РФ, СНГ, мировой рынок);
-уровень и тенденции развития рынка;
-динамика цен на рынке за последние 5 лет;
-специфические особенности рынка, например, трудности доступа к операциям на рынке;
-независимые прогнозы относительно развития рынка в будущем;
-предполагаемая доля рынка, которую займет продукция предприятия;
-планы относительно зарубежных рынков; экспортный потенциал;
-особые цели на рынке.
Характеристика потребителей продукции:
-тип потребителя (покупатели, производители, единичные самостоятельные потребители и т.п.);
-их географическое расположение;
-их мнение о продукции;
Стратегия продвижения продукции на рынке:
-расчет и обоснованные цены, ценовая политика;
-система распределения (продаж) в настоящее время и в перспективе;
-реклама;
-стимулирование сбыта;
-сервисное и гарантийное обслуживание;
-связи с общественностью.
Характеристика конкурентов:
-перечень предприятий - основных конкурентов;
-их сильные и слабые стороны;
-их финансовое положение;
-уровень технологии;
-удельный вес в обороте рынка;
-используемые конкурентами стратегии маркетинга;
-возможная реакция конкурентов.
5.ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЛАН.
Этот раздел должен подробным образом описывать путь, посредством которого предприятие планирует эффективно производить продукцию или услуги и поставлять их потребителю. Необходимо отразить все этапы подготовительного периода в календарном плане(сетевом графике).Календарный план выполнения работ в рамках проекта должен включать прогноз сроков действий(мероприятий) и потребности в финансовых ресурсах для его реализации.
Описание технологического процесса должно отразить:
-обеспеченность сырьем, оборудованием, комплектующими, энергией;
-потребность и условия приобретения технологического и прочего оборудования;
-потребность в участках земли, зданиях и сооружениях, коммуникациях;
-потребность и условия поставки сырья, материалов, комплектующих,
производственных услуг, контроль качества и дисциплины поставок;
-требования к источникам энергии и их доступность;
-требования к подготовке производства;
-возможности совершенствования технологии производства;
-требования к контролю качества на всех этапах производства продукции.
Требования к квалификации и наличие необходимого персонала:
-административный персонал;
-инженерно-технический персонал;
-производственный персонал;
-условия оплаты и стимулирования;
-условия труда;
-структура и состав подразделений;
-обучение персонала;
-предполагаемые изменения в структуре персонала по мере развития предприятия.
6.ПЛАН СБЫТА
План сбыта должен отражать стратегию продаж компании в различные временные периоды и показывать:
-цену продукции;
-методы ценообразования и установления гарантийного срока;
-схему реализации продукции(с авансом, в кредит, на экспорт);
-размеры скидок;
-время на сбыт;
-уровень запасов;
-процент потерь ;
-условия оплаты( с предоплатой, в кредит);
-время задержки платежа.
7.ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН
Этот раздел бизнес-плана должен дать возможность оценить способность проекта обеспечивать поступление денежных средств в объеме, достаточном для обслуживания долга (или выплаты дивидендов, когда речь идет об участии в капитале фирмы).
Следует подробным образом описать потребность в финансовых ресурсах, предполагаемые источники и схемы финансирования, ответственность заемщиков и систему гарантий. Особое значение следует уделить описанию текущего и прогнозируемого состояния окружающей экономической среды. Должны быть отражены трудно прогнозируемые факторы, их альтернативные значения для различных вариантов развития событий.
Требуется четкая разбивка расходов по проекту и использования средств, особенно использования средств ФФПМП.
Должны быть описаны условия всех остальных относящихся к проекту или уже находящихся на балансе кредитов.
Необходимо четко показать, как и кем (самим предприятием или независимым подрядчиком) составлялась смета расходов; предполагаемая степень четкости сметы.
Должны быть описаны условия, оценки и предположения, базируясь на которых, рассчитывались финансовые результаты проекта. Обязательно следует включить затраты на обеспечение и страхование.
Необходимо отразить(помесячно, поквартально, по годам):
-изменение курса рубля к доллару;
-перечень и ставки налогов;
-рублевую инфляцию (возможен различный %,в зависимости от объекта);
-формирование капитала за счет собственных средств, кредитов выпуска акций и т.д.
-порядок выплаты займов, процентов по ним и т.д.
-каким образом, по мнению предприятия, ФФПМП сможет изъять капитал, если оно или предприятие не заинтересованы в участии ФФПМП в акционерном капитале на постоянной основе.
Обычно финансовый раздел бизнес-плана представлен тремя основными документами:
-отчетом о прибылях и убытках(показывает операционную деятельность предприятия по периодам); (форма отчета приведена в Приложении 1-1).
-планом продвижения денежных средств (кэш-фло), (форма отчета о движении денежных средств приведена в Приложении 1-2).
-балансовой ведомостью (финансовое состояние предприятия в определенный момент времени); (форма балансовой ведомости приведена в Приложении 1-3).
При необходимости может быть представлен график погашения кредитов и уплаты процентов; сведения об оборотном капитале с указанием изменений и исходных посылок в течение срока кредита; предполагаемый график уплаты налогов.
В дополнении к этому прилагаются расчеты основных показателей платежеспособности и ликвидности, а также прогнозируемые показатели эффективности проекта:
Сроки прогнозов должны совпадать (как минимум) со сроками кредита/инвестиций, которые запрашиваются по проекту.
